L’EBA avait estimé le 27 octobre, selon des résultats provisoires, que les quatre grandes banques françaises testées avaient besoin de 8,8 milliards d’euros de capitaux supplémentaires pour répondre aux inquiétudes sur les expositions aux dettes souveraines.

Dans le détail, BPCE est la seule banque hegaxonale testée à avoir des besoins plus importants qu’escompté en octobre, à savoir 3,7 milliards d’euros contre 3,4 milliards d’euros, selon le communiqué de l’ACP. Les besoins de Société Générale sont évalués à 2,1 milliards d’euros (contre 3,3 milliards), ceux de BNP Paribas à 1,5 milliard d’euros (contre 2,1 milliards) et le Crédit Agricole n’a toujours pas besoin d’augmenter son capital, selon l’EBA.

Cette « amélioration » générale est liée aux « résultats positifs que les groupes bancaires ont continué à dégager au troisième trimestre », indique l’ACP. BPCE a immédiatement réagi pour affirmer qu’il sera en mesure de respecter le nouveau ratio minimal de solvabilité de 9% à fin 2012 fixé par l’EBA.

D’ici le 13 janvier prochain, les banques sont appelées à soumettre à l’ACP les plans de renforcement de leurs fonds propres et d’évolution de leurs risques pour prouver qu’elles pourront toutes atteindre cet objectif de 9%.

Lire la suite ici : Banques françaises: besoins en capitaux revus en baisse à 7,3 mds EUR (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« L’opération implique des plus-values de 615 millions d’euros que le Groupe Santander destinera à renforcer son bilan », explique la banque dans un communiqué. Le groupe espagnol se désengage ainsi du pays, en vendant Banco Santander Colombia ainsi que ses autres filiales pour 1,225 milliard de dollars, soit environ 910 millions d’euros.

L’opération devrait être bouclée au premier semestre 2012, selon le groupe, à condition que les autorités de régulation donnent leur feu vert et qu’une « OPA d’exclusion visant les actionnaires minoritaires, propriétaires de 2,15% du capital de la banque » puisse être réalisée.

« Notre part de marché dans la banque commerciale en Colombie est loin des 10% que nous aspirons à détenir dans les marchés où nous sommes présents », explique Emilio Botin, président de Santander, dans le communiqué. Alors que l’ensemble du secteur européen est appelé à élever sa solvabilité d’ici juin 2012, Santander multiplie depuis plusieurs semaines les opérations en ce sens.

Le numéro un en zone euro par capitalisation a ainsi lancé vendredi une offre de rachat de participations préférentielles, afin de les échanger contre des actions nouvelles pour un montant maximum de près de 2 milliards d’euros. Il a aussi mis en vente 7,8% de sa filiale au Chili, pour récupérer quelque 800 millions d’euros, et jusqu’à 8,2% de son activité brésilienne, dont il espère 1,7 milliard.

L’Autorité bancaire européenne (EBA) a chiffré à 26,16 milliards d’euros les besoins en recapitalisation des cinq plus grandes banques espagnoles, un des montants les plus élevés en Europe. Parmi elles, Santander doit trouver 14,97 milliards, mais en comptabilisant les obligations convertibles, ce chiffre redescend à 6,474 milliards. A 09h26 GMT à la Bourse de Madrid, le titre du groupe gagnait 1,49% à 6,062 euros, sur un marché en hausse de 1,17%.

Lire la suite ici : La banque Santander vend son activité colombienne pour renforcer son capital (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

In 2010, China’s inbound M&A volume was up by a 20 percent compared to 2009. In the 12 months ending 30 September 2011, total inbound deal volume and value surged by 5 percent and 50 percent, respectively, compared to the same period in the previous year. December 2010, March and July 2011 were the most active months.

According to mergermarket data, Hong Kong and U.S. bidders were most active in acquiring Chinese companies, accounting for 41 percent and 20 percent of China’s total inbound deal volume, respectively, in the 12 months ending 30 September 2011. Apart from Asian bidders in Singapore, Japan and South Korea, European companies have also been seeking opportunities in China and the trend is expected to continue.

“The data clearly points to sustained interest from international investors for M&A targets in China,” said Violet Ho, managing director, Kroll Greater China. “We always urge potential investors to take a step back and carefully examine a target company and its key people. Experience shows that dishonest or corrupt individuals can be a cancer that spreads through an organization, and bidders must vet the relationships of these individuals with key government officials because today’s ‘political assets’ can quickly become tomorrow’s ‘political liabilities’.”

“Recent Chinese government measures to curb fraudulent activity appear to be having good effect, but for M&A bidders, it comes down to finding ways of adapting in the changing environment,” said Ho.

While China’s M&A market has been dominated by corporate bidders, private equity investors have taken a more active approach in the market over the 12 month period. More recently, volatility in global financial markets and fraud scandals involving Chinese companies have caused many private equity firms to revisit their investment strategies in the Mainland.

“Chinese entrepreneurs are looking for more than just capital, and going forward, we are expecting to see more corporate M&A activity in China,” said Ho.

Although the Industrials & Chemicals sector recorded the highest M&A transactions volume and value, emerging sectors including Pharmaceutical, Medical & Biotech and Leisure experienced an increase in deal activity with a number of high profile transactions including Biosensors Interventional Technologies’ purchase of 50 percent stake in JW Medical Systems.

Spotlight Asia, Kroll’s quarterly newsletter for M&A practitioners, published by Remark, aims at analyzing topical issues in the M&A space. Each newsletter will feature a different topic in the Asia-Pacific region with data and statistics provided by mergermarket. The next quarterly newsletter will feature M&A activity in Indonesia.

The December 2011 newsletter, available for download here, provides an in-depth analysis of one year of inbound M&A data in Mainland China and guidelines for navigating unique due diligence requirements.

-END-

About Kroll

Kroll, the world’s leading risk consulting company, provides a broad range of investigative, intelligence, financial, security and technology services to help clients reduce risks, solve problems and capitalize on opportunities. Headquartered in New York with offices in 52 cities in 29 countries, Kroll has a multidisciplinary team of more than 2,800 employees and serves a global clientele of law firms, financial institutions, corporations, non-profit institutions, government agencies, and individuals. Kroll is an Altegrity company. Kroll’s website is http://www.kroll.com.

About mergermarket and Remark

mergermarket is an independent Mergers and Acquisitions (M&A) intelligence service with an unrivalled network of dedicated M&A journalists based in 62 locations across the Americas, Europe, Asia-Pacific, the Middle-East and Africa. Unlike any other service of its kind, mergermarket specializes in providing forward-looking origination and deal flow opportunities integrated with a comprehensive deals database – resulting in real revenues for clients. Visit www.mergermarket.com. 

Remark, the publishing, market research and events division of The Mergermarket Group, offers a range of services that give clients the opportunity to enhance their brand profile and to develop new business opportunities. Remark publishes over 50 thought leadership reports and holds over 70 events across the globe each year, which enable its clients to demonstrate their expertise and underline their credentials in a given market, sector or product.

Remark is part of The Mergermarket Group, a division of the Financial Times Group. To find out more please visit www.mergermarket.com/remark/ or www.mergermarket.com/events/.

Lire la suite ici : Inbound activity remains strong in China with growing participation from private equity and corporate bidders (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

La convention de crédit a été signée à Abidjan par le ministre ivoirien de l’Economie Charles Diby Koffi et les responsables de la Banque internationale du commerce et de l’industrie en Côte d’Ivoire (Bicici), filiale du groupe BNP Paribas, et Bank of Africa-Côte d’Ivoire (BOA).

Garanti par l’AFD, ce prêt sous forme d’appui budgétaire « permettra au gouvernement de poursuivre l’apurement de ses arriérés intérieurs et contribuer à la relance économique après la crise post-électorale » de décembre 2010-avril 2011, s’est félicité M. Koffi.

« Cet appui est une nouvelle manifestation de l’engagement fort de la France aux côtés de la Côte d’Ivoire depuis la fin de la crise », a souligné l’ambassadeur de France à Abidjan, Jean-Marc Simon. M. Simon a également évoqué le futur lancement d’un « Contrat désendettement développement (C2D) », un « effort supplémentaire de la France dans l’annulation de la dette ivoirienne », « pour un montant d’environ 1.300 milliards de FCFA (environ deux milliards d’euros) pour une période de 15 ans ».

Il interviendra après l’aboutissement, prévu courant 2012, du programme de réduction de la dette ivoirienne engagé avec la Banque mondiale et le Fonds monétaire international (FMI). Le FMI table en 2012 pour la Côte d’Ivoire sur une croissance parmi les plus rapides du monde, à 8,5%, après une baisse de 5,8% du produit intérieur brut en 2011, année marquée par des violences post-électorales ayant fait quelque 3.000 morts.

Lire la suite ici : Prêt de 50 millions d’euros à la Côte d’Ivoire pour la reprise économique (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Si la situation au regard des prêts non-performants s’est améliorée pendant la période 2006-2010, il est très probable que cette tendance s’inverse », a ajouté l’agence. « En plus de la fragilisation de l’environnement économique national, les banques, surtout les plus importantes, ont une exposition importante vis-à-vis des pays qui sont en cours de transition politique ou touchés par des troubles, en particulier la Syrie et l’Egypte », ajoute-t-elle.

Moody’s indique s’attendre à ce que la rentabilité des banques soit mise sous pression à l’avenir en raison du ralentissement de l’activité économique qui va provoquer une contraction du crédit et des opérations portant intérêts. Le système bancaire libanais a également une exposition importante — de l’ordre de 50 milliards de dollars — à la dette souveraine du Liban, souligne l’agence de notation. Mais cette situation est tempérée par des liquidités importantes et une assise solide pour les dépôts.

« Les actifs très liquides et des placements auprès de banques internationales représentent environ 25% de la totalité des actifs » des banques libanaises, souligne-t-on de même source. « En plus, le secteur conserve une structure relativement stable, soutenue par les dépôts des clients, qui comptent pour environ 90% du total du passif » et reçoivent d’importants transferts de l’étranger, indique l’agence.

Les transferts vers le Liban de fonds de libanais résidant à l’étranger représentent quelques 22% du Produit intérieur brut (PIB) libanais, rappelle Moddy’s. Ces transferts « ont montré dans le passé leur forte résilience même quand les risques de fuite de capitaux augmentent lors de périodes d’instabilité politique », a indiqué Moody’s.

Lire la suite ici : Moody’s abaisse la perspective sur les banques libanaises (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Dans ce discours, M. Fisher a dit être « favorable à un accord international qui casserait ces établissements en plusieurs autres de taille plus gérable », « pas uniquement pour les autorités chargées de les surveiller, mais aussi pour les directions de ces institutions ».

M. Fisher avait déjà lancé un appel identique en mars 2010. La crise financière a exposé au grand jour les menaces posées par le gigantisme de certaines banques et institutions financières, dont bon nombre ont dû être renflouées aux Etats-Unis et en Europe à coups de centaines de milliards de dollars d’argent public en 2008 et 2009 pour éviter des faillites qui auraient pu s’avérer dévastatrices pour le système financier mondial.

Pour M. Fisher, la loi de réforme de Wall Street promulguée aux Etats-Unis en juillet 2010, et les efforts du Comité de Bâle sur le contrôle bancaire (CBCB) pour renforcer les normes de fonds propres des banques multinationales systémiques vont dans la bonne direction.

Tout cela, estime-t-il cependant, risque fort de s’avérer insuffisant face à la « résistance » des plus grandes banques, que les autorités de surveillance de la finance seraient bien mal avisés, selon lui de laisser l’ »emporter » sur leurs efforts.

Aussi, avance-t-il, « tout comme les autorités sanitaires des Etats-Unis mènent une campagne contre le fléau de l’obésité, les autorités de réglementation bancaires doivent faire de même vis-à-vis des banques énormes qui sapent la santé financière de la nation et sont une menace potentielle pour la stabilité économique ».

Lire la suite ici : USA: Fisher (Fed) veut un accord mondial pour casser les grandes banques (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Daniel Glaser, secrétaire adjoint du Trésor en charge du dossier du financement du terrorisme, doit informer les responsables jordaniens des sanctions américaines et européennes contre le régime syrien », a indiqué l’ambassade dans un communiqué.

Il va « discuter d’éventuelles tentatives par le gouvernement syrien d’échapper aux sanctions à travers le secteur financier jordanien », selon la même source. Les Etats-Unis et l’Union Européenne ont récemment élargi les sanctions contre la Syrie, l’enjoignant à mettre fin à une répression qui a fait plus de 3.500 morts en huis mois parmi les contestataires du régime du président Bachar al-Assad, selon l’ONU.

Les principales banques jordaniennes ont des branches en Syrie. M. Glaser s’est rendu auparavant au Liban dans le même but, a précisé l’ambassade. Samedi, la Ligue arabe a suspendu la participation de la Syrie à ses réunions et l’a menacée de sanctions économiques et politiques, un camouflet sévère pour Damas, en raison du refus du régime d’appliquer comme promis le plan arabe de sortie de crise, qui prévoit en premier lieu un arrêt des violences.

Lire la suite ici : Syrie: un responsable américain à Amman pour l’efficacité des sanctions (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Fondé en 2008 à l’occasion d’un partenariat entre Deutsche Bank et le russe UFG Asset Management, Deutsche UFG Capital Management est l’un des dix principaux acteurs dans la gestion d’actifs en Russie, précise Deutsche Bank dans un communiqué, selon qui il gère plus de 370 millions d’euros d’actifs.

Deutsche Bank possédait au départ 40% de cette société gérant des fonds d’investissement et des portefeuilles pour clients privés et institutionnels, et avait une option pour en prendre plus tard la totalité. Cette transaction permet au gestionnaire d’actifs de Deutsche Bank, DWS Investments, de « renforcer sa marque en Russie, l’une des économies à plus forte croissance dans le monde », et d’offrir à ses clients un meilleur accès au marché russe, selon le communiqué.

Depuis plusieurs années, Deutsche Bank avance ses pions en Russie par l’intermédiaire de United Financial Group (UFG), dont elle avait déjà racheté les activités de banque d’investissement en 2004.

Lire la suite ici : Deutsche Bank se renforce dans la gestion d’actifs en Russie (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Ces nouvelles sanctions consistent à suspendre tout nouveau crédit de la BEI, ainsi qu’à geler le versement de toute nouvelle tranche des crédits en cours et à cesser toute assistance technique (financement d’études de faisabilité, audits…), a indiqué un diplomate à l’AFP.

La décision devrait être formellement avalisée lundi par les ministres européens des Affaires étrangères lors d’une réunion à Bruxelles, a précisé un autre diplomate, soulignant qu’elle était encore en discussion au niveau des experts des 27 gouvernements de l’UE.

La BEI a accordé entre 1978 et 2010 plus de 1,7 milliards d’euros de prêts à la Syrie, dont plus de la moitié dans le secteur de l’énergie. Elle a été dotée pour la période 2007-2013 d’une enveloppe de plus de 10,7 milliards d’euros pour financer des projets dans neuf pays partenaires méditerranéens, dont la Syrie.

En 2009, la BEI avait ainsi accordé des prêts de 275 millions d’euros au secteur de l’électricité syrien et de 50 millions pour la remise en état d’infrastructures urbaines. En 2010, elle a signé des contrats de 55 millions d’euros pour la mise en place d’infrastructures de traitement des eaux, et de 130 millions d’euros pour moderniser et développer le secteur des soins de santé.

L’Europe a déjà adopté sept séries de sanctions contre Damas, notamment un embargo sur les armes et les livraisons de pétrole. Selon l’ONU, la répression du mouvement de contestation populaire en Syrie a fait plus de 3.500 morts en huit mois.

Lire la suite ici : L’UE prépare un gel des crédits de la BEI à la Syrie (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Le Brésil, dans ce contexte (de crise mondiale), a certainement une capacité propre, même dans une conjoncture adverse (…) de soutenir un taux raisonnablement élevé de croissance », a déclaré le dirigeant de la Banque nationale de développement économique et social (BNDES) lors d’une conférence de presse à Rio. M. Coutinho prévoit, comme le gouvernement, une hausse du Produit intérieur brut (PIB) de 3,5% cette année, « supérieure à la moyenne mondiale ».

L’économie brésilienne avait progressé de 7,5% en 2010, en franche récupération par rapport à la crise de 2008 et 2009. Pour augmenter l’offre de capital local, une des conditions est d’allonger la durée des prêts octroyés par les banques et les marchés de capitaux, a dit M. Coutinho. Selon lui, la baisse des taux d’intérêt est essentielle pour y arriver. Depuis août, la Banque centrale a réduit son taux directeur d’un point, de 12,5% à 11,5% mais il est encore l’un des plus élevé du monde.

D’après M. Coutinho, avec l’augmentation de l’épargne interne en reais, le Brésil pourra atteindre une croissance moyenne de 5% au cours des prochaines années. Le Brésil n’aura pas besoin d’adopter des mesures de court terme pour combattre les effets de la crise européenne, a estimé le président de la BNDES, étant donné que les turbulences actuelles sont différentes de la crise de 2008. « On ne s’attend pas à la faillite de banques importantes (…), cela nous permet d’avoir une stratégie plus liée à nos objectifs à long terme », a-t-il affirmé.

Lire la suite ici : Le Brésil peut garder un bon rythme de croissance malgré la crise (BNDES) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Le bilan du G20 est totalement négatif. Ils (les dirigeants mondiaux) rassurent les marchés financiers mais les peuples s’enfoncent dans la crise économique (…) Quand le peuple veut s’exprimer, y compris en Grèce, et donner un coup de pied dans la fourmilière, on voit qu’il doit se taire », a regretté ce militant d’Attac.

« Les +casseurs+ qu’on attendait sur Nice se sont réunis à Cannes pour casser tout ce qui était solidarité », a-t-il poursuivi. « C’est une caricature: d’un côté aujourd’hui, on a les cours des banques qui repartent de plus belle, et de l’autre on a un peuple grec bâillonné, privé de référendum.

Le bilan de ce G20 est une catastrophe en termes de démocratie », selon lui. Devant une agence BNP-Paribas du port de Nice, dûment prévenue du happening et donc fermée et protégée par des policiers de la BAC en civil, une quarantaine de membres du collectifs anti-G20 se sont couchés par terre, faisant les morts.

« Scène de crime financier », pouvait-on lire sur de petites affiches accrochées au faux cordon de sécurité rouge et blanc entourant les lieux. « Les peuples se lèvent devant la finance », ont ensuite scandé les protestataires en se relevant tous en même temps.

« Par cette action, nous voulions montrer que les peuples sont assommés mais pas abattus », a expliqué M. Gaye, militant d’Attac. Le sommet du contre-G20 de Nice a rassemblé durant quatre jours des altermondialistes du monde entier, notamment mardi où plus de 10.000 personnes selon les organisateurs, 5.400 personnes selon la police, ont défilé sans heurts et sous haute surveillance dans les quartiers populaires du nord-est de Nice.

Des dizaines de conférences-débats, actions de rue et rassemblements improvisés se sont déroulés en différents points de la ville tout au long de la semaine, sans donner lieu à des débordements notables.

Lire la suite ici : Altermondialistes à Nice: « le bilan du G20 est totalement négatif » (porte-parole) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Parmi ces établissements, figurent les banques françaises BPCE, BNP Paribas, Crédit Agricole et Société Générale, mais aussi plusieurs banques d’affaires américaines dont Goldman Sachs, selon un communiqué publié vendredi par le Conseil de stabilité financière (FSB), lors du G20 de Cannes.

Le président français Nicolas Sarkozy avait déjà révélé la liste des banques françaises devant la presse, peu avant la publication du communiqué du FSB, et confirmé le chiffre de 29 banques systémiques. Cette liste n’est toutefois pas définitive. Elle sera actualisée chaque année et publiée au mois de novembre. Des établissements pourront aussi bien être ajoutés à cette liste qu’être retirés, ont souligné les régulateurs.

La liste divulguée lors du sommet du G20 de Cannes ne comporte actuellement que des banques, mais pourra à l’avenir également comprendre d’autres types d’établissements financiers. Ces banques, dont un effondrement menacerait l’ensemble de l’économie, devront se conformer dès la fin 2012 à un régime de démantèlement en cas de difficultés. Ces standards internationaux doivent « permettre de démanteler tout établissement financier d’une manière ordonnée sans exposer le contribuable au risque de perte », a expliqué le FSB.

Les régulateurs veulent ainsi éviter une répétition du drame qui s’est déroulé durant la crise financière et qui a vu l’effondrement en 2008 de la banque américaine Lehman Brothers provoquer un séisme économique planétaire. « La grande leçon de la crise a été que le monde a besoin d’un système pour démanteler toute institution financière — peu importe sa taille — si elle a des problèmes », a expliqué le président du FSB, Mario Draghi, cité dans le communiqué.

Une fois ces recommandations transformées en lois, ces standards « apporteront aux autorités nationales les pouvoirs nécessaires pour agir rapidement et de manière décisive pour mener à bien un démantèlement ordonné d’un établissement systémique en faillite », a-t-il ajouté. « Ensemble, avec les obligations d’absorbtion supplémentaires de perte pour les grandes banques systémiques, ces éléments clés vont aider à créer un système financier plus discipliné et solide où les contribuables ne porteront plus les coûts d’une faillite bancaire », a insisté Paul Tucker, gouverneur adjoint de la Banque d’Angleterre.

Les régulateurs ont imposé l’année dernière à tous les établissements des ratios de fonds propres durs (capital social et bénéfices mis en réserve) égaux à au moins 7% de leurs engagements. En détenant de plus amples réserves financières, les banques seront en meilleure position pour faire face à d’éventuelles pertes. A titre de comparaison, les accords précédents de Bâle II ne prévoyaient que des minima de fonds propres durs de 2%. Pour les banques systémiques, les régulateurs sont allés plus loin. Ils leur ont imposé des ratios de fonds propres durs encore plus élevés, soit de 1 à 2,5 points supplémentaires par rapport aux exigences de base.

Lire la suite ici : G20: les régulateurs ont identifié 29 banques systémiques (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Lire la suite ici : Le panel du G20 recommande la plateforme technologique Sokoni pour le développement de l’infrastructure en Afrique (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Nous nous ne voulons plus de paradis fiscaux. Le message est très clair (…) les pays qui demeurent des paradis fiscaux avec la dissimulation financière seront mis au ban de la communauté internationale », a déclaré devant la presse M. Sarkozy, dont le pays préside actuellement le G20.

« Antigua-et-Barbuda, La Barbade, Botswana, Brunei, Panama, Seychelles, Trinidad-et-Tobago, Uruguay et Vanuatu ne se sont pas dotés d’un cadre juridique adapté à l’échange d’information fiscales », a-t-il révélé, ajoutant que « la Suisse et le Liechtenstein ne sont pas encore qualifiés » parmi les pays qui ont mis en place un tel cadre.

M. Sarkozy a précisé que le G20 procéderait à une « publication systématique à chacun de nos sommets de la liste des pays qui ne font pas ce qu’il faut pour sortir d’un comportement inadmissible ». « Nous ne sommes pas décidés à tolérer cela », a insisté le chef de l’Etat français, rappelant qu’ »il y a trois ans, j’avais dû menacer de quitter la salle (du sommet du G20 à Londres) si une liste des juridictions non coopératives (n’était) pas publiée »

. « On n’est plus dans le même monde. Il y a onze paradis fiscaux, il y en avait plusieurs dizaines lorsqu’on a commencé à Londres », a-t-il ajouté.

Lire la suite ici : Les paradis fiscaux « mis au ban de la communauté internationale (Sarkozy) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Tous les éléments dont nous disposons [... de la part de] la Réserve fédérale américaine, qui est en fin de compte responsable pour l’application des règles de Bâle III, » démontrent que les banques américaines « vont introduire » ces règles et « les mettre en place », a déclaré le président sortant du Conseil de stabilité financière (FSB) lors d’une conférence de presse.

Les Etats-Unis sont actuellement en retard dans la mise en conformité de leur système bancaire aux normes précédentes dites de Bâle II, adoptées en 2004 par le Comité de Bâle sur le contrôle bancaire (CBCB), forum regroupant les autorités de réglementation et de surveillance financière des principales économies de la planète.

La Réserve fédérale (Fed), banque centrale des Etats-Unis, « devrait être bientôt en mesure de publier un projet de réglementation portant sur le reste » du cadre de Bâle II, a indiqué un de ses dirigeants Daniel Tarullo, lors d’un discours à Washington vendredi. Sur la mise en oeuvre de Bâle III, qui doit se faire par étapes sur six ans à partir de 2013, M. Tarullo a indiqué prévoir « un projet de réglementation pour le premier trimestre 2012″.

Membre du directoire de la Fed, M. Tarullo est plus particulièrement chargé des questions de réglementation du système financier. « La Fed compte faire en sorte que les établissements bancaires ne dévient pas de la route menant à leur mise en conformité complète vis-à-vis de Bâle III, mais nous n’avons pas l’intention de leur imposer [...] d’atteindre le moindre objectif plus tôt que ce qui est prévu » dans la feuille de route du CBCB définissant les différentes étapes de la phase de transition, a-t-il dit.

Adoptées en septembre 2010, les normes de Bâle III doivent imposer à terme un relèvement du ratio de fonds propres durs (capital social et bénéfices mis en réserve) de chaque banque à 7% du total des crédits qu’elle a alloués. Les plus grandes banques américaines critiquent régulièrement ces normes. En septembre, Jamie Dimon, PDG de JPMorgan Chase, les avait jugées « antiaméricaines ».

« Je pense très sérieusement que les Etats-Unis ne devraient plus faire partie [des accords] de Bâle », avait-il dit dans un entretien au journal Financial Times, « nos régulateurs devraient se rendre [à Bâle] et dire: ‘si ce n’est pas dans l’intérêt des Etats-Unis, nous ne le ferons pas’ ».

Si la Fed ne veut pas hâter la marche vers Bâle III, M. Tarullo a indiqué vendredi qu’elle comptait toujours contrôler de près les projets de versement de dividendes des plus grandes banques et qu’elle ne leur donnerait leur aval qu’à la condition qu’ils soient « compatibles » avec « les nouvelles normes de fonds propres au fur et à mesure qu’elles entreront en vigueur ».

Lire la suite ici : Les banques américaines vont se conformer aux règles de Bâle III (Draghi) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Cette erreur repose sur « un malentendu » comptable entre la banque nationalisée HRE et sa « bad bank », structure qui gère ses actifs toxiques, a-t-il dit, en assurant « qu’à aucun moment le patrimoine de l’Etat allemand n’avait couru un risque ».

HRE ou « Hypo Real Estate », que l’Allemagne a dû privatiser en 2008 pour éviter une faillite désastreuse pour toute l’Europe, continue toutefois à assurer la comptabilité de cette bad bank, a rappelé le ministre.

« La coopération entre les deux maisons peut et doit s’améliorer », a estimé M. Schäuble, alors que les deux établissements se rejettent la responsabilité de la bourde à la face. Le ministère des Finances avait reconnu il y a quelques jours que, suite à cette erreur comptable, la dette allemande était de 55 milliards d’euros inférieure aux chiffres publiés jusqu’ici.

Cet aveu a lancé un débat sur les processus chez HRE, le rôle des auditeurs et la qualité des services du ministère lui-même, dont HRE et ses filiales dépendent directement. Un autre débat s’y est greffé en début de semaine sur la date à laquelle M. Schäuble et ses services ont été mis au courant, et le temps qu’ils ont mis à informer le public. Le ministre a reconnu que cette affaire avait donné lieu à « un problème de communication » mais estimé qu’il était dorénavant « résolu ».

Il a assuré n’avoir pas l’intention de punir la direction de HRE pour cette énorme bévue, en citant un vers du poète allemand Friedrich Schiller sur la vengeance et en ajoutant: « Ce n’est pas ma façon de voir ». « Il faut apprendre de ses erreurs », a dit M. Schäuble, en affirmant vouloir « faire la lumière sur le problème » pour identifier les maillons faibles le long de la chaîne d’information.

Il a déclaré attendre sous deux semaines les premiers résultats de l’examen approfondi en cours à cet effet, et indiqué que la Bundesbank, la très respectée banque centrale allemande, aurait son mot à dire sur ce qui s’est passé. La controverse tarde toutefois à retomber en Allemagne, où les révélations se suivent.

Selon l’hebdomadaire Die Zeit à paraître jeudi, il apparaît que HRE, au lieu d’assurer elle-même la comptabilité de la « bad bank », aurait sous-traité certaines tâches à une société privée tierce.

Lire la suite ici : Erreur comptable de 55 mds EUR en Allemagne: Schäuble y voit un « malentendu » (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« La Suisse veut introduire pour toutes les banques les prescriptions en matière de fonds propres que prévoit le dispositif réglementaire international de Bâle III », a souligné le ministère des Finances dans un communiqué. Le Département fédéral des Finances (DFF) et lAutorité fédérale de surveillance des marchés financiers (Finma) vont ouvrir « une procédure d’audition » pour mettre en oeuvre ces mesures, édictées par les régulateurs bancaires internationaux après la crise financière de 2008 et 2009.

Concrètement, Berne doit « réviser les prescriptions suisses qui régissent la dotation des banques en fonds propres et intégrer la norme internationale de Bâle III. La Confédération compte plus de 300 banques, mais qui ne seront pas concernées de manière identique par cette nouvelle régulation. « Ce sont les deux grandes banques (UBS et Credit Suisse) qui doivent s’attendre aux répercussions les plus sensibles, car le projet de réglementation +too big to fail+ adopté entre-temps par le Parlement leur impose des prescriptions encore plus sévères », a souligné le DFF.

Les nouvelles normes de Bâle III, qui doivent entrer en vigueur progressivement à partir de 2013, imposent pour tous les établissements des ratios de fonds propres durs (capital social et bénéfices mis en réserve) égaux à au moins 7% de leurs engagements.

Le Comité de Bâle, qui est notamment chargé d’élaborer ces nouvelles mesures, a par ailleurs identifié 28 banques d’importance systémique — des établissements dont la faillite mettrait en danger l’ensemble de l’économie — et leur a imposé une couche de fonds propres durs supplémentaire de 1 à 2,5 points de pourcentage par rapport aux exigences de base, soit un ratio maximum de 9,5% de fonds propres durs. La Suisse est allée encore plus loin pour ses deux grandes banques et a relevé les exigences de fonds propres durs que devront détenir UBS et Credit Suisse à 10%.

« Presque tous les établissements suisses disposent de suffisamment de fonds propres de grande qualité pour satisfaire à la mise en oeuvre (…) des nouvelles prescriptions internationales » de Bâle III, a ajouté le ministère.

Lire la suite ici : La Suisse a lancé l’application des nouvelles normes de Bâle III (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Si tout se passe bien aux élections de dimanche et dans les dix prochains jours (…) cela donnera un signal fort aux investisseurs locaux et étrangers » et « la Tunisie sera un espoir pour le reste du monde arabe », a déclaré M. Larbi par téléphone depuis Tunis.

« Des institutions politiques légitimes » et stables après neuf mois de révolution et des investissements publics judicieux, notamment différents travaux pour combattre le fort chômage, doivent profiter à « une situation économique qui commence à s’améliorer », a ajouté le responsable de la MENA, basé à Beyrouth.

Des experts ont en effet signalé une reprise de la croissance (+1,5 % au 3e trimestre), après une chute brutale du PIB (produit intérieur brut) de près de 8% entre juin et mars. « Certes la situation économique est fragile », d’autant que bien des régions et secteurs ont été négligés sous Ben Ali, « mais elle est rattrapable », car la Tunisie a des atouts, souligne M. Larbi. D’abord, les exportations n’ont jamais baissé et ont même augmenté de 10% en un an (mécanique, textile, agroalimentaire).

Ensuite « tous les partis sont d’accord pour l’économie de marché, la compétitivité et la justice sociale », ce qui devrait assurer un retour des investissements étrangers (qui ont baissé de 24 % cette année). Enfin, le tourisme, secteur essentiel (6% du PIB) ayant sévèrement chuté après la révolution tunisienne, sera relancé par une meilleure sécurité après les élections.

M. Larbi estime par ailleurs que « la reconstruction en Libye pourrait être une bouffée d’oxygène pour l’Egypte et la Tunisie », pays fournisseurs de main d’oeuvre. Mais pour le responsable de la Banque mondiale, « le défi institutionnel en Libye », à savoir la transition politique après la mort de Mouammar Kadhafi, sera beaucoup plus difficile que la reconstruction économique, car ce pays pétrolier dispose « de ressources financières extraordinaires ».

La BM travaille déjà avec les nouvelles autorités libyennes à un plan de relance économique, qui impliquera des experts de pays voisins et de l’Union européenne, a encore déclaré le responsable, en ajoutant: « on parle beaucoup d’une forme d’intégration économique régionale ».

Lire la suite ici : Tunisie: scrutin réussi et reconstruction en Libye relanceront l’économie (BM) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Les dix institutions financières signataires, parmi lesquelles les géants bancaires allemand et italien Deutsche Bank et UniCredit et les assureurs allemand Allianz et français Axa, « croient fermement que la proposition de permettre au FESF d’+assurer+ partiellement des obligations publiques est un instrument viable » pour sortir de la crise en zone euro « s’il est doté d’une taille conséquente », selon cette lettre dont l’AFP s’est procuré une copie.

Il faut cependant éviter que ce nouvel instrument n’augmente les engagements existants des Etats européens, qui viennent de ratifier l’extension du FESF à 726 milliards d’euros de garanties financières, soit une capacité de prêt de 440 milliards d’euros, ajoute la lettre. La banque espagnole Banco Popular, l’allemande Commerzbank, l’italienne Mediobanca, l’assureur italien Generali, le réassureur allemand Munich Re et le plus grand gestionnaire obligataire au monde, Pimco, ont également signé la lettre.

De nombreuses autres institutions financières européennes soutiennent cette initiative mais pour diverses raisons n’avaient pas été en mesure de signer la lettre, est-il précisé. L’option d’un FESF transformé en assureur-crédit est une solution privilégié par l’Allemagne, alors que la France défendait jusqu’à présent l’idée d’une licence bancaire pour le fonds, qui lui permettrait de se refinancer auprès de la Banque centrale européenne (BCE).

Un sommet européen crucial se tient dimanche à Bruxelles, puis un autre sera organisé au plus tard mercredi, pour tenter de s’entendre sur les moyens et les modalités pour sortir de la crise de la dette publique.

Lire la suite ici : Banques et assureurs européens pour un FESF assureur-crédit (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

M. Noyer a noté qu’il a déjà été décidé « un renforcement du Pacte de stabilité et de croissance » prévoyant un examen des projets de budget avant leur passage au Parlement, une surveillance « beaucoup plus étroite » et « des sanctions qui seront largement automatiques », lors de l’émission « Internationales » RFI/TV5/Le Monde.

« Je suis favorable à ce qu’on inscrive ces règles, et peut-être des règles encore plus dures ou plus automatiques, dans le traité » européen, a-t-il déclaré.

« Si on peut le faire, ce serait l’idéal ». Selon M. Noyer, « il n’y a pas eu de regard responsable sur les règles budgétaires que les Etats membres s’étaient fixées ». « Ils n’ont pas respecté leur propres règles et ils n’ont pas fait ce qu’ils devaient faire, de se surveiller les uns les autres », a-t-il estimé.

« On voit aujourd’hui, qu’il fallait des règles plus strictes », a affirmé le gouverneur de la Banque de France. « L’enjeu de la sortie de crise est de revenir à des politiques budgétaires équilibéres et solides », a-t-il affirmé.

Lire la suite ici : UE: Noyer favorable à incrire dans le traité des règles plus strictes (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Selon le dominical, les représentants chinois à la réunion des ministres des Finances du G20 samedi à Paris ont indiqué que Pékin était prêt à investir des dizaines de milliards dans la zone euro à travers des achats d’infrastructures dans les pays endettés.

Le journal rapporte, en citant une source proche des discussions, que les banques chinoises pourraient également augmenter leurs achats de dette souveraine de la zone euro. « La Chine veut s’assurer que l’Europe connaît l’ampleur du trou et qu’il ne va pas se creuser, avant de commencer à le remplir », a indiqué une source citée par le journal.

Les pays du G20, réunis samedi à Paris, ont reconnu les progrès réalisés par les Européens dans la résolution de leur crise de la dette, mais, inquiets pour une croissance mondiale dont les perspectives s’assombrissent, ils les ont aussi pressés de tenir leurs promesses. Le ministre des Finances français François Baroin a promis des progrès décisifs au sommet européen à Bruxelles le 23 octobre.

Lire la suite ici : La Chine s’engage à soutenir la zone euro (presse) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

Fort du succès de son média News Insurances (http://www.newsinsurances.co.uk/) dédié aux professionnels du secteur de l’assurance en Grand Bretagne, le groupe Seroni Interactive va accroître significativement ses investissements outre manche.

Lancé en 2009, le media News Insurances est aujourd’hui une référence auprès des décideurs et des distributeurs du marché de l’assurance en Grande Bretagne. Le lancement de Seroni Interactive UK vise à fédérer une équipe solide à Londres et à lancer la commercialisation d’offres de communication et de services qui ont largement fait leur preuve en France.

 « Les fondamentaux du marché UK permettent d’offrir à Seroni Interactive des perspectives de croissance à deux chiffres sur ses activités phares dans le domaine banque/assurance : l’édition de media en ligne, la production et le conseil en production de contenus et la promotion de services et d’événements sectoriels» déclare Romain Deslandres, associé en charge du développement.

« Le volume de search au UK représente plus de 55,6 millions de requêtes sur le champ lexical «insurance » (contre 33 millions en France). Le marché publicitaire online au UK est évalué à plus de £4 milliards dont £600 millions pour le secteur de l’assurance. » Précise-t-il.

Le lancement de Seroni Interactive UK illustre l’ambition européenne de Seroni Interactive.

Contacts Seroni Interactive:

Médias & Presse
Nicolas Mortel
Directeur de la Publication

Tel : 06 68 44 11 07
nmortel@seroni.fr

Partenariats
Sébastien Jakobowski
Directeur de la Communication

Tel : 06 62 45 01 31
sjakobowski@seroni.fr

Publicité
Romain Deslandres
Directeur Commercial

Tel : 06 64 13 1107
rdeslandres@seroni.fr

Informations pratiques :

Dates : Vendredi 14 et samedi 15 octobre 2011

Horaires : 9h à 19h

Lieu : PALAIS DES CONGRES
Porte Maillot – Paris – Niveau 1
Hall passy

Entrée Gratuite sur Préinscription en ligne

A propos de Seroni Interactive

Seroni Interactive c’est…

… un éditeur de média spécialisés en banque et assurance

- 3 média spécialisés leaders sur leur marché respectif (News Assurances, News Assurances PRO, News Banques)

- 1 hebdomadaire News Assurances PRO (tirage : 10.000 exemplaires / semaine)

- 1 millions de visiteurs uniques par mois / 25 000 abonnées

… un producteur de contenu banque et assurance en marque blanche

Identifié comme un expert, Seroni Interactive est sollicité par les grandes compagnies d’assurance pour produire du contenu afin d’alimenter leurs intranet, site internet, magazines clients,…

… un éditeur de services spécialisés

La notoriété de la marque News Assurances permet au groupe Seroni Interactive de proposer des services d’offres d’emplois, d’annuaires, …

… un créateur d’événements

News Assurances profite de son réseau de plus de 1.000 membres actifs pour dépoussiérer le secteur de l’événementiel dans l’assurance en proposant des événements différents.

A propos du Forum de l’Investissement

Le Forum de l’Investissement, de l’épargne et du placement est le principal salon européen en matière d’épargne, de bourse, de fiscalité et de gestion de patrimoine. Il réunit à Paris plus de 150 exposants : Banque, bourse, assurance, sociétés cotées, immobilier…

Lire la suite ici : Forum de l’Investissement des 14 et 15 octobre : Seroni Interactive UK à la conquête du secteur de l’assurance Britannique (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Les efforts de recapitalisation en cours des principales banques vietnamiennes sont positifs, étant donné leur sous-capitalisation » actuelle par rapport aux niveaux pratiqués dans la région, a estimé Fitch dans un communiqué.

Mais malgré un ralentissement de la croissance du crédit en 2011 et l’injection de capitaux frais, un « tampon de capitalisation plus élevé est crucial face à de possibles pertes et de futurs plans d’expansion », a souligné un de ses analystes, Mikho Irawady.

Le volume de la totalité des crédits bancaires au Vietnam représentait 120% du PIB fin 2010, ce qui est « élevé » pour un pays émergent. « Cela expose les banques à une forte détérioration de la qualité de leurs actifs si l’environnement déjà difficile, devait empirer », a-t-il ajouté. Fin septembre, la japonaise Mizuho Corporate Bank a annoncé une prise de participation de 15% dans la Vietcombank (Joint Stock Commercial Bank for Foreign Trade of Vietnam), la banque vietnamienne la plus importante en termes de capitalisation boursière.

Plusieurs autres institutions financières étrangères détiennent des parts dans des banques locales, qui sont parmi les moins bien notées de la région. Des analystes s’inquiètent du fait que les montants de créances douteuses pourraient être plus élevées que les chiffres officiels.

Confronté à une inflation aujourd’hui à 22%, couplée à un déficit commercial de 12,4 milliards de dollars l’an passé et à une monnaie – le dong – en chute libre, le Parti communiste au pouvoir a délaissé le dogme de la croissance et imposé des mesures fiscales et monétaires drastiques. Les analystes ne tablent pas sur un retour à l’équilibre des grands indicateurs macro-économiques avant fin 2012, au plus tôt.

Lire la suite ici : Vietnam: les banques doivent poursuivre leurs efforts de recapitalisation (Fitch) (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

« Une taxe sur les transactions financières est en fin de compte, une taxe sur les clients des banques. Cela rendra les banques moins efficaces et les services bancaires plus chers. De plus, une taxe sur les transactions bancaires amènera les investissements à se faire hors de l’Union Européenne et les banques à développer des moyens encore plus complexes afin de dissimuler leurs transactions.

Le volume des transactions bancaires n’est pas responsable ni de la crise bancaire, ni de la crise de la dette souveraine. Les leaders de l’Union Européenne doivent résoudre cette dernière si nous voulons éviter une crise financière pire que celle de 2008. La proposition de taxe est d’autre part grossièrement injuste. La magnitude de son impact sera ressentie plus fortement à Londres que nulle part ailleurs en Europe. »

Cass Business School

Situé au cœur de l’un des principaux centres financiers du monde, Cass profite de sa position unique pour être le « hub » intellectuel de la City à Londres. L’école, intégrée à la City University London, délivre des formations innovantes, allant du Bachelor au MBA, avec une réputation d’excellence. Cass offre par ailleurs le plus grand nombre de masters spécialisés en Europe et son Executive MBA est 10^ème au classement mondial du Financial Times.

L’école encadre également une centaine de doctorants et mène des projets de recherche tournés vers l’avenir et vers l’international. Cass abrite les plus grands départements de finance et d’actuariat d’Europe. Elle est classée dans le top 10 des écoles de Commerce britanniques selon le critère de la recherche en business, management et finance. Cass est un lieu où les étudiants, les académiques, les experts de l’industrie, les dirigeants d’entreprises et les politiques peuvent s’enrichirl’un l’autre. Pour plus d’informations, consulter : www.cass.city.ac.uk

Lire la suite ici : Proposition de la Commission Européenne sur la taxation des transactions financières : commentaire de Philip Booth, Professeur à la Cass Business School de Londres (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)

La Pologne a fait cette annonce à loccasion du sommet du Partenariat Oriental qui se tient jeudi et vendredi à Varsovie, a précisé la banque dans un communiqué. « Le resserrement des liens dassociation politique et le renforcement de lintégration économique entre l’UE et les pays du Partenariat oriental sont en effet des priorités que nous avons en commun », a déclaré dans ce communiqué Wilhelm Molterer, le vice-président de la BEI en charge de la coordination des opérations de prêt dans les pays du Partenariat oriental.

Institution financière de l’Union européenne, la BEI a pour mission de concourir à lintégration, au développement équilibré et à la cohésion économique et sociale des pays membres. Dans les pays du Partenariat oriental, la BEI appuie la politique européenne de voisinage en finançant des projets qui revêtent un intérêt majeur pour lUE.

Lancé par l’Union européenne en 2009, le Partenariat oriental s’adresse à six pays de l’ex-URSS: Arménie, Azerbaïdjan, Bélarus, Géorgie, Moldavie et Ukraine.

Dans le cadre du mandat qui régit actuellement son activité dans ces pays, la BEI peut prêter sur la période 2007-2013 jusquà 3,7milliards deuros en faveur de projets situés en Europe orientale, dans les pays du Caucase du Sud et en Russie.

Lire la suite ici : Partenariat oriental : la Pologne compte verser 1 md EUR à un fonds d’assistance (source : News Banques - Premier media indépendant du secteur bancaire)